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駄犬の株ログ

日本株やってます。主にスイングトレード、少しだけデイトレード。だいたい毎日その日のトレード&ポートフォリオについて書いています。

駄犬の株ログ

日本株やってます。主にスイングトレード、少しだけデイトレード。だいたい毎日その日のトレード&ポートフォリオについて書いています。

[今日のトレード] 2017/5/10 2万円間近で足踏み

今日はデイトレのみでした。

今日の取引

3668 コロプラ (+19,946)
3758 アエリア (+12,450)
3768 リスクモンスター (+7,529)
3799 キーウェア (+6,429)
3932 アカツキ (-54,199)

上5つはデイトレトータルで-1.5万円くらい。

アエリアはリバ取りで、寄りで買って直ぐに手仕舞いアカツキはうまく合わず、3回入って3回とも損切りでした。

ポートフォリオ

サマリー
  • 評価額合計 20,586,644円
  • 前日比 +229,573 (1.13%)
  • 月初比 +1,606,340 (+8.46%)
  • 年初比 +4,809,746 (+30.49%)
現物

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信用

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[今日のトレード] 2017/5/09 仮想通貨祭り

今日の新興市場は仮想通貨祭りでした。自分には無縁と思ったら、買い持ちにしているULSグループがなぜか関連銘柄扱いらしくて3%くらい上がりました。はえ~、知らなかった……。

マザーズ指数は+0.12%でしたが感覚的には+2%くらいありそうな感じで、強い銘柄にガンガン資金が入っていく相場だったと思います。このまま2万円を超えて上がっていっちゃうのかな。

今日の取引

3679 じげん (-136,980)

売り玉を手仕舞い

4月の下げ局面で建てた売り玉。相場が強気に転換して、こういうやつを売ってたらダメな状況になってますね……。

3769 GMOPG (-54,947)

売り玉を手仕舞い

フィンテックな銘柄がアホみたいに上げていくのを見て、こりゃやばいかなと思って09:07に手仕舞い。あと何日か続くかもしれないと思い、売り直しはしませんでした。

4310 ドリームインキュベータ (-)

新規に買い玉を建てて持ち越し。

前から買いたいと思って、タイミングを見ていた銘柄。決算が5/11なのですが、ここまでに決算発表したコンサル会社が総じて強い決算なので、まあ行けるだろうということで今日買いました。

コンサル業界では規模は小さいのですが独特の地位を持っており、投資先ではアイペット(ペット保険でトップの会社)など面白いところがあります。

6088 シグマクシス (+81,871)

昨日建てて持ち越した買い玉を手仕舞い

決算ギャンブルでうまく取れました。

3668 コロプラ (+3,946)
3932 アカツキ (+1,865)
3962 チェンジ (+15,850)
4597 ソレイジア (+3,871)
5002 昭和シェル (+29,965)
8058 三菱商事 (-6,754)
9474 ゼンリン (-18,036)

上7つはデイトレトータルで+3万円くらい。

昭和シェルは2時半からの会見が伝わって、5%くらい上げたところを空売り

jp.reuters.com

ポートフォリオ

サマリー
  • 評価額合計 20,357,071円
  • 前日比 +460,702 (+2.32%)
  • 月初比 +1,376,767 (+7.25%)
  • 年初比 +4,580,173 (+29.03%)
現物

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信用

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[今日のトレード] 2017/5/8 フランス大統領選通過で上昇

誰だよマクロン織り込み済みって言ってたの。今日はただただ強かったですね。

今日の取引

2384 SBSホールディング (-)

新規に買い玉を建てて持ち越し。

物流の3PLをやっている会社です。最近のヤマトの値上げ報道などを見ていて、物流の銘柄を一つ持っておきたいと思い、これを買いました。

ここはAmazonと関係があり、Amazonのデリバリープロバイダをやっています。同じくデリバリープロバイダをやっているファイズは派手な値動きをしていますし、Amazon関連の銘柄は注目されることが多いので、その期待もあります。PER8.3倍はセクター内で比較しても割安だと思います。ただし財務はよくないです。

4587 ペプチドリーム (-)

新規に売り玉を建てて持ち越し。

6088 シグマクシス (-)

新規に買い玉を建てて持ち越し。

1606 日本海洋掘削 (+11,972)
2351 ASJ (+46,650)
3769 GMOPG (+27,966)
3797 ドリコム (-21,041)
6297 鉱研工業 (+48,706)

上5つはデイトレ

メタンハイドレート祭りで日本海洋掘削、鉱研工業を寄りで買ってすぐに手仕舞い。ASJは補助金のリリースでS高まで行ったののサヤ取り。

ポートフォリオ

サマリー
  • 評価額合計 19,896,369円
  • 前日比 +260,065 (+1.32%)
  • 月初比 +916,065 (+4.83%)
  • 年初比 +4,119,471 (+26.11%)
現物

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信用

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[投資本] 証券会社の「儲け」の構造 (三田哉)

概要

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最近の証券会社がどのようにして収益を上げているかを解説した本。出版は2013年で、主に2000年代の事例が扱われています。著者の三田氏は野村證券、バークレイズキャピタル、みずほ証券でフロント業務(トレーダー、クオンツなど)をやっていた人。

本書ではまず、委託手数料が長期的に減少し続けてきたことが述べられます。国内証券会社の営業収益を見ると、1990年にはおよそ半分を委託手数料が占めていましたが、2011年には2割程度にまで減少しました。金額にすると3兆円から5000億円ほどに減少しており、証券会社はこの減少分を他の方法で補わなくてはなりませんでした。

そのための方法として、本書では以下のようなものを取り上げて解説しています。

一般向けにやさしく書かれており、数式もほとんど出てきません。これらのリテール向けでない金融商品についてわかりやすく書いた本はあまり見ないので、けっこう貴重な存在だと思います。

以下は駄犬が特に興味を持った箇所のメモ書きです。

MSCB

商品について

  • 転換価額が下方に修正されていくCB(転換社債)
  • 日本では2000年ごろから発行されるようになり、資金調達手段が他にない企業がラストリゾートとして利用していた
  • 証券会社にとっては高収益ビジネスだった。他の投資家に割り当てるのではなく(それだとフィーしかもらえないので)、自己に割り当ててリターンを丸どりしていた。株価が下落傾向であっても、転換価額との差額を得られるため、リスクに対してリターンが大きかった

アーバンCB事件

  • MSCBは大いに流行ったが、2008年のアーバンCB事件で問題視されるようになり、急速に収束していった
  • アーバンCB事件の詳細については書くのが大変なのでこのあたりを参照

www.data-max.co.jp

  • アーバンCB事件をきっかけに、第三者割当増資をする場合の開示義務が厳しくなった。また、MSCBを使って資金調達をするのはまともな企業ではないという認識が共有された
  • 他に手段のない企業がどうしても資金調達をしたいというニーズは常にあるため、アーバンCB事件以後も同種のビジネスは続いているが、CBではなく新株予約権発行が使われるようになった

エクイティファイナンスアービトラージ

アービトラージ手法について

  • エクイティファイナンス(公募増資など)の発行価格は市場価格より安く設定される。そのため、あらかじめ空売りしておいて、公募で買い付けた株で返済すれば利ザヤが取れる
  • かつてはヘッジファンドがこの手法を好んで使っており、彼らは流動性のある銘柄の場合は、公募に数百億円の申し込みをすることもあった
  • ヘッジファンドが巨額の申し込みをするため、証券会社は公募増資をさばくのに苦労することはなかった。手間をかけて投資家向けにアピールしなくても公募の需要は十分であり、証券会社にとって公募増資はよいビジネスだった

レギュレーションM

クリック証券のVIPプランを取るために何をトレードするか問題

VIPプランが欲しい

クリック証券の信用取引にはVIPプランというものがあります。

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条件を満たすと信用取引の手数料がタダになる上、信用金利が安くなります。駄犬の取引頻度だと月5万円くらいのメリットがあり、ぜひゲットしたいのですが、条件がなかなか厳しいんですよね。

  1. 判定日の大引け時点で信用建玉残高が5億円以上
  2. 判定期間(※約一ヶ月)における信用新規建玉約定代金合計額が5億円以上

簡単にこの条件を満たせる人もいるんでしょうが、駄犬には難しいです。1. は資金の額から不可能で、2. を狙うことになりますが、フツーに取引していても1ヶ月で5億円分の新規建玉にはならない。

何かを取引して5億円にしよう!

駄犬の場合は、スイングトレードデイトレードをフツーにやっていて積み上げられる新規建玉の代金は一ヶ月あたり2~3億円くらいです。残りは5億円達成のために、利益を考えず建玉代金を稼ぐためだけの取引をしています。

どの銘柄を取引するかですが、

  • 流動性が高い(板の厚みがあり、スキャルピングできるだけの取引量がある)
  • スプレッドが狭い(呼び値の間隔が株価に対して小さい。基本的にTOPIX100銘柄を使うことになると思います)
  • いちどトレンドができると、素直な値動きをしやすい

くらいが条件で、いくつか試した結果、今は任天堂を使っています。

監視銘柄の中に任天堂を入れておいて、はっきりしたトレンドのある時間帯に、トレンドに逆らわない方向(上げトレンドなら買いから入る、下げトレンドなら逆)で信用取引をする。とにかく建玉の代金を積み上げたいので、同値撤退ウェルカムで短時間で手仕舞いします。一回のポジションサイズは100株か200株でやっています。

4月の約定履歴を見ると、以下のような結果でした。任天堂で2億円くらいの建玉を建てています。うまいこと5万円くらいプラスになっていますが、期待値はせいぜいトントンくらいのトレードだと思います。

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VIP条件を満たすために無理矢理トレードするのは、クリック証券のユーザはけっこうやっているのではないかと思うのですが、Google検索してもほとんど具体的な事例を見つけられませんでした。

唯一みつかったのがこちらのかたで、UFJとみずほを使っているみたい。

blog.livedoor.jp

皆さんどうやっているんでしょう。もっと良い銘柄や方法があれば知りたいです。

[今日のトレード] 2017/5/2

GWの中日は2日とも強かったですね。新興市場のマネゲ銘柄もだいたい元気な動きをしていて、GW明けも期待出来そうな雰囲気でした。今年3月までの強い相場が戻ってくるのではという感じがしました。

ポートフォリオは現物で持っているセプテーニが酷い決算で下げて、アップルインターナショナルが上げて、トータルではちょい負けでした。

今日の取引

2788 アップルインターナショナル (+898,760)

買い玉を手仕舞い

いすずとの資本提携でこの2日上げました。まだPER10程度で割安と思いつつも、ここは浮動株が多く、過去に何かの材料で上げてもすぐに戻してしまうことが多くて今日売りました。

www.mag2.com

6740 JDI (-60,878)

買い玉を手仕舞い

昨日の引け後に以下の予測を出して、ちょっと大丈夫かなと思って寄り直後に売りました。

www.asahi.com

たった3ヶ月前に良い予測を出していたので、これに沿った数字が出てくるものと楽観的に思っていたのですが。不意打ちを喰らった感じです。う~ん。

jp.reuters.com

3639 ボルテージ (+13,660)
3769 GMOPG (-12,033)
3793 ドリコム (+11,369)
3932 アカツキ (-14,131)
4293 セプテーニ (+97,897)
4587 ペプチドリーム (+5,883)

上6つはデイトレ

セプテーニのリバウンドが大きめに取れました。寄りで6000株買って、3回に分けて利確。あとはそれなり。

ポートフォリオ

サマリー
  • 評価額合計 19,636,304円
  • 前日比 -92,609 (-0.47%)
  • 月初比 +656,000 (+3.46%)
  • 年初比 +3,859,406 (+24.46%)
現物

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信用

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[今日のトレード] 2017/5/1

GWの中日で、閑散としつつもゲーム株など一部の銘柄がピーキーな動きをする1日でした。ここ数日の取引で売り玉のサイズが小さくなってしまったので、今日は売りを増やしました。デイトレは少しだけで、ドリコムなどは凄い値動きをしていましたが乗れず。

買い持ちにしているアップルインターナショナルがS高を付けたおかげで、5月は好調なスタートとなりました。

今日の取引

3092 スタートトゥデイ (-)

新規に売り玉を建てて持ち越し。

4337 ぴあ (-)

新規に売り玉を建てて持ち越し。

自社株買いの取得期間がそろそろ終わること、先日の情報流出の影響が気になることから売りました。

6298 ワイエイシイ (+34,430)

デイトレ

東京エレクトロンが強い決算を出したので、その連想期待で。ワイエイシイは東京エレクトロンと同じくエッチング装置を作っています。東京エレクトロンの連想としては、内外テックのほうが先に挙がる感じですが、内外テックは高く寄りそうだったので避けました。

ポートフォリオ

サマリー
  • 評価額合計 19,728,913円
  • 前日比 +748,609 (+3.94%)
  • 月初比 +748,609 (+3.94%)
  • 年初比 +3,952,015 (+25.05%)
現物

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信用

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